UniCredit începe astazi operatiunea de majorare a capitalului cu 13 miliarde de euro, o operatiune care, potrivit expertilor, ar urma sa demonstreze încrederea pietei în cel mai mare grup bancar italian. Operatiunea se va derula în perioada 6-23 februarie în Italia si Germania si între 8 – 22 februarie în Polonia. Ulterior, va ramâne deschisa pâna la data de 10 martie pentru drepturile non exercitate, scrie incomemagazine.ro.
Sub conducerea noului director general, francezul Jean-Pierre Mustier (foto), UniCredit a început sa vânda active si sa scada costurile în cadrul unui plan strategic de restructurare denumit „Transform 2019”. Banca italiana intentioneaza sa desfiinteze 14.000 de locuri de munca, dintr-un total de 101.000, pâna la finele lui 2019 si sa vânda credite neperformante în valoare de 17,7 miliarde de euro.
„Operatiunea se prezinta bine. În general, atunci când o banca încearca sa strânga un nivel al capitalului similar cu capitalizarea sa bursiera (16 miliarde de euro pentru UniCredit), reactia pietelor poate fi negativa, ori, în acest caz, a fost una pozitiva”, cu o crestere cu 7% a cotatiei actiunilor, dupa anuntarea planului strategic, a explicat Nicolas Véron, expert în cadrul Centrului european de reflexie Bruegel.
La rândul sau, Marco Giorgino, profesor la Scoala politehnica din Milano, considera ca perspectivele pentru majorarea de capital sunt „pozitive”. În primul rând, pretul pe actiune stabilit de UniCredit nu este ridicat. Banca italiana propune noi actiuni cu o valoare cu 38% mai mica decât valoarea teoretica a lor. În al doilea rând, „planul strategic” al lui Jean-Pierre Mustier este agresiv si prevede revenirea pe profit în câtiva ani.
„Este un plan foarte ambitios, dar în acelasi timp credibil”, subliniaza Giorgino.
În sfârsit, un grup de 30 de banci, printre care se numara si nume importante, precum Morgan Stanley sau J. P. Morgan, s-au angajat sa preia orice actiuni nevândute din emisiunea de actiuni. Cu toate acestea, majorarea de capital de la UniCredit vine dupa esecul înregistrat de o alta banca italiana BMPS în încercarea de a-si majora capitalul, astfel ca aceasta din urma a trebuit sa fie nationalizata. Însa, contextul actual pare unul mai favorabil, cu o situatie politica mai stabila în Italia, la care se adauga decizia Guvernului de la Roma de a debloca 20 de miliarde de euro pentru a ajuta bancile în dificultate.