Va prezentam în continuare un interviu acordat în exclusivitate agentiei ”Infotag” de catre Guvernatorul Bancii Nationale a Moldovei (BNM), Dorin Dragutanu.
Infotag: Domnule guvernator, Banca de Economii (???) a înregistrat o emisiune de actiuni închisa în valoare de 80,2 mil. lei, conform rezultatelor careia statul a pastrat pachetul de actiuni de control (33,38%), iar înaintea emisiunii aceasta cota a fost de 56,13%. Actionarii privati detin cote considerabile la banca în deplina conformitate cu legea?
Dorin Dragutanu: Acordarea dreptului de detinere a unei asemenea cote deriva din analiza minutioasa a tuturor aspectelor Legii cu privire la societatile pe actiuni, precum si a tuturor regulamentelor BNM. Apropo, noi am primit solicitarea pentru autorizarea cresterii cotei considerabile la ??? de la mai mult de un actionar. În final, am emis autorizatia unui actionar. Le-am returnat solicitarile actionarilor pe motiv ca acestea nu au fost în conformitate cu regulamentele si prevederile BNM.
Iar compania „Sisteme Informationale Integrate” (SII) este actionar al ??? din anul 2002. Da, aceasta a fost achizitionata în decembrie 2012 de o companie rusa. Noi am avut întrebari referitoare la unele lucruri pentru care am cerut informatii suplimentare si date mai amanuntite. Acestea trebuiau verificate, pentru aceasta fiind necesare acte suplimentare. Noi am verificat totul, am primit raspunsuri la toate întrebarile. La finalul controlului le-am cântarit pe toate, si având în vedere angajamentele pe care si le asumau actionarii privati pentru redresarea situatiei la ???, Consiliul de Administratie al BNM a decis sa acorde SII autorizatia pentru cresterea cotei considerabile a acesteia în capitalul bancii pâna la 33%.
Se poate spune ca rolul BNM în aceasta operatiune aici se încheie, dar nu se încheie rolul regulatorului privind supravegherea stricta a ???. Chiar daca emisiunea ??? de 80,2 mil. a fost plasata, creditul subordonat din partea actionarilor privati în suma de 640 mil. de lei a ajuns la banca, iar BNM a verificat din partea caror actionari si de unde au venit banii, noi vom continua sa monitorizam evolutia lucrurilor din cadrul bancii.
În fond, acum dorim sa vedem ce modificari vor fi în componenta de conducere a ???, or, si persoanele noi urmeaza sa fie aprobate de Consiliul de Administratie al BNM, aceasta se refera la managerii si membrii Consiliului bancii. Noi ne dorim o administrare calitativa si eficienta a bancii.
Noi la BNM de asemenea dorim sa vedem cum banca va începe activitatea de creditare. Pentru ca pâna acum a creditat putin. ??? a cautat, în principal, sa mentina soldul total de credite, straduindu-se sa pastreze stabilitatea. Dar acest lucru este insuficient pentru a fi profitabila, a concura cu alte banci si a mentine clientii. Or, daca banca nu îi crediteaza chiar si pe clientii sai cei mai buni, acestia nu vor fi la infinit alaturi de ea. Da, clientul poate întelege greutatile si dificultatile provizorii ale bancii, dar la urma urmei, nici el însisi nu îsi doreste dificultati pe care le poate avea daca nu va fi creditat.
Noi speram ca actionarii privati vor onora întocmai angajamentele pe care le-au asumat. Pâna acum dânsii au îndeplinit toate conditiile stabilite în termenele specificate.
Se poate afirma cu toata responsabilitatea ca subscrierea actiunilor la ??? s-a efectuat în deplina conformitate cu Legea cu privire la societatile pe actiuni?
Emisiunea de actiuni închisa înseamna ca actiunile sunt subscrise si raspândite între actionarii proprii si la valoarea nominala. Al doilea aspect important: transmiterea cotei sociale de la unii actionari în favoarea altora, bineînteles, în anumite conditii. Daca între actionari nu ar fi existat o întelegere prealabila, atunci banca ar fi anuntat o emisiune deschisa, cum s-a întâmplat, bunaoara, la EuroCreditBank.
Daca o asemenea decizie a fost luata la nivel de guvern, de comisii speciale ale acestuia, si noi vedem ca ea poate contribui realmente la reanimarea rapida a ???, atunci pozitia si interesul BNM a constat în faptul ca respectând legislatia sa îndepartam banca de limita periculoasa si datorita capitalizarii, unui management mai bun sa schimbam în bine situatia de la banca.
Aceasta a fost varianta optima pentru asanarea financiara a ????
Teoretic, sunt posibile diferite variante de actiuni. De obicei în asemenea situatii cei care iau decizia cântaresc ce va oferi o varianta sau alta, iar principalul cât va costa? Practica arata ca daca este posibila rezolvarea problemei la o banca anumita cu o pierdere minima pentru buget, în diferite tari s-a mers pe calea atragerii capitalului privat în acest scop.
Exista o solutie ideala, pe care noi am analizat-o la BNM, si exista solutia optima, aprobata de guvern. Cea ideala consta în cresterea substantiala a capitalului ???, sa zicem, cu 1 mlrd. lei, proportional cu participatia statului, modificarea completa a managementului cu conditia garantarii independentei acesteia de structurile de stat, revizuirea produselor bancare si a business-ului bancii. Dupa toate acestea, când se va instaura o situatie buna pe piata si situatia bancii se va redresa, sa gasim un investitor strategic cu o reputatie buna care sa achizitioneze ??? la un pret bun.
Dar ce înseamna o asemenea varianta acum? Ea cere mult timp, nu garanteaza succesul, pentru ca va fi aceeasi procedura care a fost anterior, statul controleaza banca, deciziile se iau asa precum se iau la noi, cu regret, plus la toate injectari de capital importante în banca din buget. Iata de ce guvernul, pastrându-si pachetul de blocaj, având la masa parteneri privati la banca, gata sa investeasca fonduri importante în aceasta pentru a o capitaliza pâna la nivelul necesar, a decis ca aceasta si este varianta optima.
Îmi vine greu sa-mi imaginez cum Ministerul Finantelor vine în parlament si cere 1 mlrd. lei pentru ???. Da, acum multi spun ca banii pentru capitalizarea bancii puteau fi gasiti. Dar cum sa facem aceasta în realitate? Ba si garantie ca situatia la banca s-ar fi redresat nu exista. Aici mereu este prezent riscul. Este la fel cum ai turna apa în nisip, nu cunosti niciodata când se va satura cu umiditate.
Noi la BNM consideram ca daca actionarii privati ai ??? s-au hotarât sa capitalizeze banca si managementul acesteia, prin urmare au multe motive ca sa redreseze situatia de la banca.
Varianta de nationalizare a ??? nu presupune asanarea bancii datorita banilor populatiei, ce-i drept, din vistieria statului?
Am mai spus ca nationalizarea ??? nu este o rezolvare a problemelor în lipsa banilor, este o eventuala solutie cu bani grei. Nationalizarea nu aduce cu sine capitalizarea. ??? are acum un mare deficit de capital pe termen lung, necesar pentru reluarea activitatii normale, în special, a creditarii.
În practica, posibila nationalizare a bancii ar însemna procurarea a peste 20% din actiuni. Ulterior, statul oricum ar trebui sa injecteze bani bancii, în suma de 1,5 mlrd. lei daca nu chiar mai mult. Acesti bani ar trebui luati din bugetul de stat, care la rândul lor vor fi luati din pensii, indemnizatii, compensatii pentru paturile nevoiase, si salarii din sfera bugetara. De aceea, eu nu consider ca aceasta ar fi o solutie optima pentru BEM. Banca nu este în situatia în care sa nu existe alte solutii decât o simpla injectare a unui numar nelimitat de mijloace bugetare doar pentru a mentine proprietatea în mâinile statului. Si chiar daca proprietatea se mentine, care este rentabilitatea unei asemenea banci, tinând cont de mijloacele bugetare importante?
Cum ati caracteriza situatia curenta a ????
Din punctul de vedere curent, situatia se redreseaza încetul cu încetul. Vedem ca pe tot parcursul verii la ??? au crescut depozitele persoanelor fizice. Deci, oamenii coplesiti de emotii în februarie si martie 2013, chiar daca au pierdut dobânzile la contractele reziliate, revin înapoi la banca. Lichiditatea curenta a ??? era înalta si se mentine astfel si acum. Principalul va începe atunci când banca va începe creditarea.
Banca a obtinut sansa reala de a începe o activitate eficienta cu ajutorul resurselor pe termen lung. Eu cunosc o situatie aproape similara în Georgia, unde o banca care seamana leit cu ???, s-a aflat într-o stare mai deplorabila. Acolo actionarii privati în doi-trei ani au transformat-o într-o banca profitabila, care concureaza pe picior de egalitate cu alte banci.
BNM are pârghii suficiente pentru a controla riguros ????
Va voi spune ca nu am acordat niciodata indulgente ???. Si faptul ca aceasta a înregistrat o crestere enorma a fondului de risc, cresterea creditelor necalitative, pierderi de 300 mil. lei dupa anul 2012, arata ca noi nu am tratat-o ca pe o banca de stat. Desi eu personal sunt criticat pentru faptul ca BNM trebuia sa fie mai cooperanta cu ???, pentru ca este o banca de stat. Da, este corect, este o banca de stat, dar în care sunt banii cetatenilor RM.
Banca trebuie sa fie administrata astfel încât sa le fie utila atât actionarilor, dar si numerosilor clienti, în primul rând, populatiei. Recunosc ca ??? s-a aflat la noi sub o lupa speciala timp de trei ani. Daca chiar si dupa injectarea banilor investitorilor privati si un complex întreg de alte masuri, pe care actionarii le întreprind, situatia nu se va redresa, atunci BNM le poate prescrie mereu masuri suplimentare actionarilor privati ai ???.
În ce masura situatia politizata din jurul BEM i-a complicat viata?
Situatia financiara si pozitia unei banci în Moldova sau în orice tara europeana este mereu foarte sensibila. Populatia se intereseaza si doreste sa stie ce realmente se întâmpla la banca despre care se vorbeste atât de mult. Uneori interesul fata de banca este încalzit si cu alte scopuri, inclusiv din considerente politice. Întelegem cu totii de ce se întâmpla astfel, dar eu, în calitate de guvernator al BNM, chem mereu la o discutie rationala si la perceperea informatiei despre banci, pentru ca la urma urmei, pot fi în pierdere nu oponentii politici în care se trimit sageti, dar alegatorii proprii – cetateni ai RM. Eu cred ca persoanele care în februarie 2013 si-au retras depunerile de la ??? înaintea termenului de scadenta, au pierdut dobânzile, stiind cum si de unde toate acestea au început la ???. Din acest motiv, discutiile privind situatia din cadrul bancii care au loc la guvern, parlament si în presa, trebuie sa fie mereu rationale, bine gândite, cântarite.
Capitalul de 1 mlrd. lei este bun pentru ???, dar probabil ca este mic?
Banii niciodata nu sunt multi. Si acolo unde se poate da 1 mlrd., mereu se pot da si 2 mlrd., dar este mereu binevenita întrebarea: ce sa facem cu acesta? Eu cred ca acum actionarii privati trebuie sa porneasca motorul si sa vada cum toate acestea functioneaza. Daca lucrurile vor merge reusit, nu cred ca cineva dintre oamenii de afaceri sa nu doreasca sa investeasca în continuare într-o afacere foarte buna.
Astfel, la etapa curenta cel mai important este sa fie pornite motoarele, eu cred ca 1 mlrd. lei va ajuta sa se faca aceasta, iar în continuare trebuie sa vedem cum situatia va evolua.
Sunt convins ca actionarii privati au idei cum sa le organizeze pe toate. Pentru aceasta trebuie sa existe un plan de afaceri, acesta trebuie discutat si aprobat la banca. Eu sper ca primele credite calitative vor începe sa fie acordate chiar pâna la sfârsitul anului 2013, iar primele rezultate ale asanarii situatiei financiare a ??? le vom putea vedea la începutul anului 2014.
Pâna la finele anului curent BNM doreste sa vada ca emisiunea ??? s-a soldat cu stabilitate si liniste, ca banca nu va mai fi supusa coliziunilor inutile care nu fac decât sa împiedice adoptarea unor decizii corecte.