Prin diminuarea ratei de baza de la 9% la 8%, Banca Nationala a Moldovei (BNM) a transmis pietei un semnal privind reducerea costului banilor. Despre aceasta a declarat presedintele Comitetului de Conducere al celei mai mari institutii financiare din tara – „Moldova Agroindbank” (MAIB), Serghei Cebotari (foto), într-un interviu acordat în exclusivitate agentiei Infotag.
Bancherul a spus ca, prin diminuarea ratei de baza, autoritatea de reglementare da de înteles ca în timpul apropiat se asteapta la o temperare a inflatiei, fapt ce ofera premise pentru reducerea ratelor dobânzilor la depozite, dar si la credite.
„Pe parcursul anului 2017, în banca am revizuit de câteva ori în descrestere politica dobânzilor, în special în ceea ce tine de acordarea asa-numitelor credite de importanta sociala pentru persoanele fizice, precum si a creditelor pentru sectorul real al economiei, menite sa dea un impuls pentru cresterea economiei si a PIB-ului”, a mentionat Serghei Cebotari.
Potrivit lui, ultimele hotarâri ale BNM vor reduce presiunea excesiva asupra lichiditatii curente a bancilor, fapt care se va reflecta pozitiv, în timpul apropiat, asupra portofoliului de credite, care, în anul curent, din motive obiective, avea o tendinta permanenta spre diminuare.
„Rata de baza de 8% si indicele inflatiei anuale, care sunt aproximativ la acelasi nivel, reprezinta un argument obiectiv pentru diminuarea progresiva a dobânzilor la depozite. Ulterior aceasta politica a bancilor va avea un impact si asupra conditiilor de creditare, care vor deveni mai atractive. Gratie stabilitatii pe piata financiara, ratele la credite în moneda nationala vor corespunde situatiei reale si costului banilor pe piata. De altfel, multe banci ofera deja sectorului real al economiei mijloace financiare, cu o dobânda ce se apropie de 10% sau chiar sub 10%, în functie de nivelul riscului de credit”, a mentionat Cebotari.
Întrebat cât de stabila si durabila va fi tendinta de reducere a ratelor dobânzilor, presedintele Comitetului de Conducere al MAIB a remarcat câtiva factori, care, în opinia sa, vor avea un impact direct sau indirect asupra costului mijloacelor financiare atrase de la populatie, precum si asupra dobânzilor la creditele plasate de banci în sectorul real al economiei.
În sectorul bancar va fi eliberata o lichiditate suplimentara din contul iesirii bancilor din certificatele BNM, a caror rentabilitate constituie acum 8%, iar în cazul reducerii în continuare a ratei de baza, indicele acesteia, la fel, va fi în descrestere.
„Teoretic, putem presupune ca pe termen scurt o parte din mijloacele eliberate din certificate vor ajunge pe piata valorilor mobiliare, fapt ce ar determina diminuarea rentabilitatii acestora sau, cel putin, nu va permite sa creasca rata din cauza cererii sporite la hârtiile de valoare ale statului”, presupune bancherul.
Totusi, principala directie, catre care “vor fi orientate” resursele lichide ale bancilor, va fi sectorul real al economiei. Acesta va da un adevarat impuls creditarii, cresterea careia va deveni vizibila deja la finele celui de-al treilea trimestru al anului 2017.
Referitor la cresterea portofoliului de credite al bancilor, o importanta si o actualitate deosebita va avea si Directia Retail.
„Creditarea abundenta a persoanelor fizice sporeste puterea de cumparare a populatiei, fapt ce va avea un impact pozitiv asupra consumului intern al tarii, care va învigora toate sectoarele economiei. Iata de ce acum este importanta “trezirea” acestui segment”, a remarcat Cebotari.
Potrivit lui, MAIB a fost un pionier al pietei în acest domeniu, creând pentru categoria respectiva de clienti un program de creditare atragator si suficient de avantajos.
„Mentinerea stabilitatii pe piata financiara, dar mai ales a imuabilitatii principalilor indicatori ai pietei – rata de baza, inflatia, rezervele obligatorii ale bancilor – va trebui sa transforme aceasta tendinta în una durabila si ireversibila. Bancile dispun de rezerve evidente – lichiditate înalta de pâna la 50%, norma fiind de 20%, norma rezervelor obligatorii la mijloacelor atrase în lei moldovenesti este de 40%, iar norma rezervelor la mijloacele atrase în valuta straina este de 14%. În conditiile unei piete stabile, regulatorul ar putea diminua treptat norma rezervelor obligatorii”, a spus presedintele BNM.
Totodata, bancherul a recunoscut ca factorii ce retin „cresterea creditarii” vor fi creditele neperformante, precum si diferite riscuri, pe care bancile le vor putea identifica si analiza mai profund si multilateral, în conditiile reformei sistemului bancar, implementate de BNM în baza recomandarilor BASEL III.
„Tinând cont de acesti factori, asa indicatori, precum „profit”, „rentabilitatea capitalului” si „rentabilitatea activelor” ramân indicatori de baza. Totodata, pentru banci la fel de importanta este calitatea portofoliului de credite si „formarea fondurilor de risc”. În conditiile schimbarilor prin care trece sistemul bancar, acestea au o importanta primordiala, deoarece impun managementul sa aiba o abordare mult mai profunda la evaluarea riscurilor, tinând cont de numerosi factori„, a spus Serghei Cebotari.
Pe 28 iunie, Comitetul executiv al BNM a decis sa diminueze rata de baza aplicata la principalele operatiuni de politica monetara pe termen scurt, de la 9% pâna la 8% anual. Cu 1 p.p. a fost diminuata rata de dobânda la creditele overnight, pâna la 11% si la depozitele overnight, pâna la 5%.
În acelasi timp, norma rezervelor obligatorii din mijloace atrase în valuta liber convertibila a fost mentinuta la nivelul de 14%, iar norma rezervelor obligatorii din mijloace atrase în lei moldovenesti si în valuta neconvertibila – la nivelul de 40%.
